纳税筹划需引入“机会成本分析”
2016-5-3 0:0:0 用友T1小编纳税筹划需引入“机会成本分析”
纳税筹划需引入“机会成本分析”一般说来,筹划方案有时会特指互斥方案,所谓互斥方案,是指多个相互排斥,不能同时并存的方案。互斥方案的决策过程就是在每一个入选方案已具备财务可行性的前提下,比较各个方案的优劣,利用评价指标从各个备选方案中最终选出一个最优方案的过程。
目前,纳税筹划方案的评价方法可分为“净利润法”或“净现值法”。其实“净利润”是根据权责发生制确定的,而“净现值”是根据收付实现制确定的,两者皆可以作为评价净收益的指标使用。为方便讨论,本文专用“净利润法”。
从纳税筹划的最终目的来判定,互斥方案的选择标准有时会存在一些先天缺陷,因此必须引入“机会成本”的概念,机会成本是指在方案的选择中,如果选择了一个投资方案,则必须放弃投资于其他途径的机会,其他投资机会可能取得的收益是实行本方案的一种代价成本。
在纳税筹划方案的选择程序中,首先要将所有的纳税筹划方案考虑“机会成本”这一因素后得出净利润,尔后才能进行比较得出结论,否则的话,极易导致纳税筹划的失败。
下面举一个例子来加以说明:北极公司是四川省成都市一家大型国有企业,准备扩大生产经营的规模,现需用自有资金投资一条生产线。有三种方案可以选择。另外,北极公司的现金可投资于股票市场,税后投资收益率可达10%.方案一:投资德国制造的一条生产线价值为5000万元,折旧年限为10年,与折旧年限相同,不考虑残值因素。投产后,增加产品销售收入10000万元,相应的付现成本(工资、维修和原材料等,假设会计与税法皆可在当年税前扣除)为8500万元,税率为33%.方案二:投资国内生产的一条生产线价值为6000万元,折旧年限为10年,会计与税法折旧年限相同,不考虑残值因素。投产后,增加产品销售收入11000万元,相应的付现成本(工资、维修和原材料等,假设会计与税法皆可在当年税前扣除)为9280万元,企业所得税税率为33%.方案三:投资日本生产的一条生产线价值为7000万元,折旧年限为10年,会计与税法折旧年限相同,不考虑残值因素。投产后,增加产品销售收入12000万元,相应的付现成本(工资、维修和原材料等,假设会计与税法皆可在当年税前扣除)为10150万元,企业所得税税率为33%.按现行筹划标准的顺序:方案一:税后净利为(10000―8500―500)×(1―33%)=670万元。
方案二:税后净利为(11000―9280―600)×(1―33%)=750万元。
方案三:税后净利为(12000―10150―700)×(1―33%)=771万元。
从上述计算过程看:方案三最优,方案二次之,方案一最差。
引入机会成本后的筹划方案排序:在方案二的税后净利计算中,我们应考虑其机会成本(相对于方案一而言),方案二需多投入货币资金1000万元,相应地机会成本为1000×10%=100万元。
方案二的修正后的税后净利为750―100=650万元。
同理,在方案三的税后净利计算中,我们应考虑其机会成本(相对于方案一而言),方案三需多投入货币资金2000万元,相应地机会成本为2000×10%=200万元。
方案三修正后的税后净利为771―200=571万元。
考虑机会成本后上述方案最佳可选的是方案一,税后净利为670万元;其次是方案二,税后净利为650万元;最后是方案三,税后净利为571万元。纳税筹划方案的选择完全变了。
考虑其他因素的筹划方案排序:如果外购的国产生产线符合《技术改造国产设备投资抵免企业所得税暂行办法》(财税字[1999]290号)规定:“我国境内投资于符合国家产业政策的技术改造项目的企业,其项目所需国产设备投资的40%可从企业技术改造项目设备购置当年比前一年新增的企业所得税中抵免”的情况,此时必须考虑国产设备抵免企业所得税的情况。
如果您的问题还没有解决,可以到 T+搜索>>上找一下答案
相关阅读
- 麻烦问下,T3升级T6,是不是要先安装6.1,用工具升级,再导出帐套,安装6.5,再升级到6.5?2018-6-8 0:0:0
- 麻烦问下,账簿交接怎么操作2018-6-8 0:0:0
- 麻烦问下:增值税普票次月开了负数发票,做账时是否都要把财务联和发票联附在记账凭证后,另外当月作废的增值税普票怎么处理呢?谢谢!2018-6-8 0:0:0
- 黄色的加密狗驱动不了,在服务社区下载的驱动安装后也是不行,win2003的系统2018-6-8 0:0:0
- 黄色部分的最新成本错了,如何修改2018-6-8 0:0:0
- (-0.2)的2009次方乘(-5)的2010次方2018-6-8 0:0:0
- (时间是11点多的时候还没吃饭)体育考试立定跳远 和跑完50米后 然后走20几分钟去车站搭车2018-6-8 0:0:0
- ,小额纳税企业在营业大厅开增值税专用发票税点是多少2018-6-8 0:0:0
- 1。T3升级上来,增加了 人事管理模块 ,加密狗刷新了 薪资管理还是系那是演示版……--2.还有就是 登录进去经常会出现登录子系统失败,退出再登录进去就行-请教2018-6-8 0:0:0
- T+怎么把停用的员工永久显示出来2018-6-8 0:0:0
最新信息
- 请问:修改制单人后以前做账的制单人不能同步修改吗?以前做好的账的制单人姓名?
- 请问,我们缴纳的税款入库到哪里了?在哪里可以看出入哪个金库了?三方协议上能看出吗?
- 请问,我先前收到一笔货款,不知道是谁付的,借:银行存款,贷:应收账款-未知;现在确认是谁付的后,我该怎样调账
- 请问,我公司是一般纳税人,供应商开给我们的进项名字开错了,已经被我们认证了,但是客户那边作废重开了一张,重开的未认证,这种进项转出要怎么做的?直接做一张红字红冲就可以了么?
- 请问,我看她写的期限是一年,那么一年以后,现在建立的帐套还在么
- 请问,我进项一个东西含税价是62元,税负率算1.2%,进销都是17%的税钱收,卖出去我要卖多少钱才不会亏呢?有公式吗
- 请问,新版的国税季报利润表里,本期金额和上期金额怎么填,取哪个数呢,谢谢
- 请问,用友建账建筑行业行业性质选哪个?
- 请问,财务做帐时后面附的合同必须是原件吗?
- 请问:店铺转让费10万元放在什么科目核算?新店。如果要摊消,几年摊完比较合理。坐得各位高手解答。谢谢。
通过存货模板导入存货档案,把条码填在默认条码那栏,导入进去,发现默认条码有,条码页签没有,开单也带不出来。这个是为什么? 通过存货模板导入存货档案,把条码填在默认条码那栏,导入进去,发现默认条码有,条码页签没有,开单也带不出来。这个是为什么?
看看系统选项启用条码了吗@畅捷服务_韦小锋:启用了,额没启用也没有条码那个页签吧